Herramienta · IRPF inversores
Calculadora de compensación de pérdidas y ganancias (IRPF)
Antes del 31 de diciembre puedes vender posiciones en pérdida para compensar tus ganancias del año y pagar menos en la Renta (la llamada "cosecha de pérdidas" o tax-loss harvesting). Calcula cuánto compensas y cuánto ahorras. Sin registro.
Qué es compensar pérdidas y ganancias
En la base del ahorro del IRPF, las minusvalías (pérdidas por vender por debajo del coste) restan a tus plusvalías (ganancias). Si este año has realizado ganancias y tienes posiciones en pérdida, venderlas antes del cierre del ejercicio reduce la base sobre la que tributas. A esa estrategia legal se la conoce como cosecha de pérdidas o tax-loss harvesting.
Cómo funciona la compensación
- Contra tus ganancias. La pérdida compensa primero las ganancias patrimoniales del mismo ejercicio (Art. 38 LIRPF), euro a euro.
- Hasta el 25% de tus dividendos. Si aún sobra pérdida, puede compensar hasta el 25% del saldo positivo de tus rendimientos del capital mobiliario —dividendos e intereses— (Art. 49 LIRPF).
- El resto se arrastra. Lo que no compenses este año queda pendiente para los 4 ejercicios siguientes.
⚠️ La regla de los 2 meses
Es el error que más cuesta dinero. Si vendes con pérdidas y recompras valores homogéneos (mismo ISIN) en los 2 meses anteriores o posteriores a la venta, esa minusvalía no es deducible en el ejercicio: queda diferida hasta que vendas los títulos recomprados (norma antiaplicación, Art. 33.5.f LIRPF). Si quieres materializar la pérdida, espera más de 2 meses para recomprar ese valor, o compra uno distinto. Más en la guía de la regla de los 2 meses.
Preguntas frecuentes
¿Qué es compensar pérdidas y ganancias en bolsa?
Es restar las pérdidas por vender acciones, ETFs o fondos a las ganancias del mismo tipo, dentro de la base del ahorro del IRPF, para pagar menos. Las minusvalías compensan primero las ganancias patrimoniales del año (Art. 38) y, si sobra, hasta el 25% de los rendimientos del capital mobiliario (Art. 49). El saldo negativo restante se arrastra 4 años.
¿Qué es el tax-loss harvesting o cosecha de pérdidas?
Es vender de forma deliberada posiciones que están en pérdida antes del 31 de diciembre para materializar esas minusvalías y compensarlas con las ganancias que ya has realizado ese año, reduciendo tu factura fiscal. Es una estrategia legal de planificación, no evasión.
¿Cuánto puedo compensar con los dividendos?
Hasta el 25% del saldo positivo de tus rendimientos del capital mobiliario (dividendos, intereses) — Art. 49 LIRPF. Primero las pérdidas compensan las ganancias patrimoniales; solo el sobrante cruza a los dividendos, y con ese límite del 25%.
¿Hasta cuándo puedo usar una pérdida que no he compensado?
Las pérdidas patrimoniales no compensadas se arrastran a los 4 ejercicios siguientes. Es importante usarlas a tiempo: las generadas hace 4 años prescriben con la siguiente campaña de la Renta si no las has aplicado.
¿Qué es la regla de los 2 meses?
Es una norma antiaplicación (Art. 33.5.f LIRPF): si vendes con pérdidas y recompras valores homogéneos (mismo ISIN) en los 2 meses anteriores o posteriores, la pérdida no es deducible ese año, queda diferida. Solo afecta a las ventas con pérdida.
¿Cuándo conviene vender en pérdidas antes de fin de año?
Cuando has realizado ganancias durante el año y tienes posiciones en pérdida latente: venderlas antes del 31 de diciembre compensa esas ganancias y reduce lo que pagas en la Renta. Si no tienes ganancias que compensar, la pérdida igualmente se guarda para los 4 años siguientes, pero el ahorro inmediato es cero.
¿Las pérdidas de años anteriores se pueden usar?
Sí. Las minusvalías pendientes de ejercicios anteriores (hasta 4 años atrás) se aplican en la declaración del año en curso. Conviene revisarlas porque muchas personas olvidan las que están a punto de prescribir.